2025年，混合云策略持续成为主流趋势，带动了市场对专门AI云（即neocloud）提供商的兴趣上升，这类服务商能够支撑AI工作负载的快速增长。

根据Synergy Research Group在10月发布的报告，neocloud收入在2025年第二季度同比增长205%，全年有望超过230亿美元。该市场研究机构预测，到2030年，neocloud提供商的收入将接近1800亿美元，年均增长率约为69%。

然而，这一细分市场在2026年将面临激烈的市场竞争。专门AI云提供商需要加大力度进入企业买家领域——这一群体对neocloud的兴趣也在日益增长。据国际数据公司（IDC）2025年2月发布的Cloud Pulse调查，超过80%的企业云买家希望对其云策略进行现代化改造。

IDC研究副总裁Dave McCarthy表示，neocloud能够以激进定价和简化服务与超大规模云厂商竞争，为企业云买家提供有吸引力的替代选择。

McCarthy补充说，企业正逐渐习惯于为特定任务选择最合适的云服务，并理解每家提供商各有优劣。这种策略转变给新兴提供商带来了机会。

“只要这些neocloud能够持续提供差异化的服务，它们就能找到可以长期保留的业务份额，”McCarthy说。

AI应用加速计算需求

麦肯锡公司高级合伙人Pankaj Sachdeva指出，neocloud最初是独立的GPU即服务提供商，在过去两年间因“GPU资源真正稀缺”而崛起。

“拥有GPU需要大量前期资本投入，”Sachdeva说。“许多企业并没有清晰的路线图和预测模型来了解AI计算使用如何扩展，因此当时租赁比购买更优。”

随着智能体（agentic）和高级推理AI模型的采用加速了对计算的需求，neocloud提供商填补了供应缺口。Sachdeva表示，neocloud行业在服务内容、客户群体、合同期限以及整体市场结构方面都已发生演变。

Sachdeva提到，尽管neocloud提供商最初可能只是租赁GPU，但其服务和能力对企业越来越相关，尤其是当CIO们正在推进AI试点项目时。

对于一般企业而言，AI规模化仍“相当初期”，在5到20个试点项目中，通常只有1到3个能进入部署阶段，Sachdeva说。

“正是在从试点走向真正规模化的转折点上，企业不得不思考‘现在我需要从战略上考虑AI工作负载’，并评估各种选择，”Sachdeva说。

这些选择可能包括继续与公共云提供商扩展合作，或采用混合方式将部分AI工作负载保留在本地、部分放在云端，Sachdeva说。企业也可能考虑与新的云提供商合作。

“neocloud的价值主张——有时是价格——正成为对企业有吸引力的替代方案，”Sachdeva说。

下一波浪潮

根据Synergy的市场分析，CoreWeave是neocloud中最大的超大规模云竞争对手。

然而，CoreWeave在企业采用方面仍有很长的路要走，其最大客户目前包括微软和OpenAI等公司。微软已投入数十亿美元获取CoreWeave的计算资源，而OpenAI则与这家neocloud签订了超过220亿美元的合同。

McCarthy表示，CoreWeave以及Vultr、FluidStack和DataCrunch等其他neocloud提供商，正在满足AI基础设施的需求，这一势头将在2026年持续增强。

“这类公司代表了吸引关注的下一代云提供商，”McCarthy说。“这与最初那些通用型云服务商的做法不同。”

CoreWeave产品管理高级副总裁Corey Sanders表示，公司的重点是提供和支持AI能力。虽然公司服务AI研究人员和开发者，但Sanders指出，来自企业和金融服务领域的兴趣正在缓慢增长。

“从事AI相关工作（训练、研究、推理）的客户，无论是工作对业务的重要性还是成本都非常高，”Sanders说，并补充说这些客户愿意超越现有云提供商寻找其他选择。

McCarthy指出，neocloud的劣势在于过度专业化。一些neocloud缺乏满足企业需求的广度。然而，像Vultr这样的提供商则在通用云和AI专用之间取得了平衡，从而拥有更多元化的客户群。

Sachdeva表示，进入2026年，neocloud市场面临一个“生存性问题”。

Sachdeva说，neocloud提供商可以通过继续围绕一两个大型客户（如超大规模云厂商或AI实验室）构建业务来维持市场增长。然而，未来的增长和成功将植根于企业市场。

尽管neocloud对企业具有价值主张，但行业仍需克服更大规模采用的障碍，包括调整市场推广和分销策略、为企业提供更多开箱即用的功能，以及针对关键业务应用定制服务级别协议，Sachdeva说。

“归根结底，neocloud模式的长期可持续性实际上取决于某种程度的企业采用，”他说。